تأمین ضرر وام اختیاری و نقدینگی معاملات سهام

تأمین ضرر وام یک عمل کلیدی حسابداری بانکی است که مستقیماً بر درآمد بانک ها تأثیر می گذارد و ویژگی های ریسک اوراق بهادار وام بانکها را منعکس می کند. مدیران بانک می توانند یک ضرر وام را ثبت کنند که از آن منحرف می شود که از نظر تصوری صحیح به منظور مبهم کردن اطلاعات در مورد عملکرد و ریسک بانکها باشد ، بنابراین عدم اطمینان اطلاعات را در بین سرمایه گذاران بالا می برد. تفاوت بین ضرر ضرر وام مشاهده شده و تأمین ضرر از دست دادن وام به طور صحیح به عنوان یک ماده ضرر غیر منتظره یا اختیاری وام ("DLLP") گفته می شود. گفته می شود بانک های مرتبط با DLLP و سایر شیوه های حسابداری فرصت طلب ، از نظر مالی مات هستند. تئوری نشان می دهد که کدورت در گزارشگری مالی می تواند منجر به کاهش سطح نقدینگی معاملات سهام شود. در این مطالعه ، ما بررسی می کنیم که آیا DLLP با ویژگی های کدورت شرکت همبستگی دارد که در بازار سهام منعکس شده است یا خیر. با استفاده از داده های بانکهای عمومی ایالات متحده ، می دانیم که ، بانک های مرتبط با سطح بالاتری از DLLP انباشته شده ، به احتمال زیاد کاهش نقدینگی معاملات سهام را تجربه می کنند. این یافته ها این مفهوم را تأیید می کند که DLLP کیفیت اطلاعات مالی شرکت ها را کاهش می دهد و منجر به کدورت بیشتر شرکت می شود ، که به نوبه خود بر نقدینگی معاملات سهام بانکها تأثیر منفی می گذارد. کاهش نقدینگی معاملات سهام ، هزینه ها را به بانکها و بنابراین برای ذینفعان بانک ها تحمیل می کند ، گاهی اوقات به این دلیل که DLLPS به نفع شخصی که تصمیم به استفاده از آنها می گیرند ، پذیرایی می کنند. پیامدهای سیاست این است که استفاده مشاهده شده از DLLP ها باید برای ایجاد یک پاسخ نظارتی در قالب افزایش توجه نظارتی به بانکهایی که استفاده از DLLP ها مشهود است ، ایجاد شود.

استناد پیشنهادی

بارگیری متن کامل از ناشر

از آنجا که دسترسی به این سند محدود است ، ممکن است بخواهید نسخه دیگری از آن را جستجو کنید.

منابع ذکر شده در ایده ها

1. Acharya ، Viral V. & Pedersen ، Lasse Heje ، 2005. "قیمت گذاری دارایی با ریسک نقدینگی" ، مجله اقتصاد مالی ، الزوایر ، جلد. 77 (2) ، صفحات 375-410 ، آگوست.

• Acharya ، Viral V & Pedersen ، Lasse Heje ، 2003. "قیمت گذاری دارایی با خطر نقدینگی ،" مقالات بحث و گفتگو CEPR 3749 ، C. E. P. R. مقالات بحث
• Acharya ، Viral V & Pedersen ، Lasse Heje ، 2004. "قیمت گذاری دارایی با خطر نقدینگی ،" مقالات بحث و گفتگو CEPR 4718 ، C. E. P. R. مقالات بحث
• ویروس V. Acharya & Lasse Heje Pedersen ، 2004. "قیمت گذاری دارایی با خطر نقدینگی" ، مقالات کار NBER 10814 ، دفتر ملی تحقیقات اقتصادی ، شرکت.

• Markus K. Brunnermeier & Lasse Heje Pedersen ، 2007. "نقدینگی بازار و نقدینگی بودجه" ، مقالات کار NBER 12939 ، دفتر ملی تحقیقات اقتصادی ، شرکت.
• Lasse Heje Pederson & Markus K Brunnermeier ، 2007. "نقدینگی بازار و نقدینگی بودجه" ، مقالات بحث FMG DP580 ، گروه بازارهای مالی.
• Brunnermeier ، Markus K & Pedersen ، Lasse Heje ، 2007. "نقدینگی بازار و نقدینگی بودجه ،" مقالات بحث و گفتگو CEPR 6179 ، C. E. P. R. مقالات بحث
• Brunnermeier ، Markus K. & Pedersen ، Lasse Heje ، 2007. "نقدینگی بازار و نقدینگی بودجه" ، اسناد آنلاین تحقیقات LSE در مورد اقتصاد 24478 ، دانشکده اقتصاد و علوم سیاسی لندن ، کتابخانه LSE.

• Sanford J Grossman & Joseph E Stiglitz ، 1997. "در مورد عدم امکان بازارهای اطلاعاتی کارآمد" ، بایگانی مقاله کار لوین 1908 ، دیوید K. لوین.

• رابرت ای. ورچچیا و کریستین لوز ، 1999. "پیامدهای اقتصادی افزایش افشای" ، سری مقاله کار: امور مالی و حسابداری 41 ، گروه دارایی ، دانشگاه گوته فرانکفورت ام اصلی.

• توماس هو و هانس استول ، "بدون تاریخ"."در بازارهای فروشنده تحت رقابت" ، Rodney L. مرکز سفید برای تحقیقات مالی 01-80 ، مدرسه Wharton Rodney L. مرکز تحقیقات مالی.
• توماس هو و هانس استول ، "بدون تاریخ"."در بازارهای فروشنده تحت رقابت ،" Rodney L. مرکز تحقیقات مالی 1-80 ، مرکز Wharton Rodney L. White Center برای تحقیقات مالی.

• Viet-dung Tran & M. Kabir Hassan & Reza Houston ، 2018. "رفتار تأمین وام از دست دادن وام اختیاری در صنعت بانکی ایالات متحده ،" مقالات کار NFI 2018-WP-01 ، دانشگاه ایالتی ایندیانا ، کالج تجارت اسکات ، موسسه مالی شبکه هابشر

بیشتر موارد مرتبط

1. Fecht ، Falko & Füss ، Roland & Rindler ، Philipp B. ، 2014. "شفافیت شرکت و نقدینگی اوراق قرضه" ، مقالات کار در امور مالی 1404 ، دانشگاه سنت گالن ، دانشکده دارایی.
2. Vayanos ، Dimitri & Wang ، Jiang ، 2013. "نقدینگی بازار" تئوری و شواهد تجربی "، کتابچه راهنمای اقتصاد دارایی ، در: G. M. Constantinides & M. Harris & R. M. Stulz (ویرایش) ، کتابچه راهنمای اقتصاد دارایی ، دوره 2 ، فصل 0 ، صفحات 1289-1361 ، الزوایر.
3. بلخیر ، محمد و سعد ، محسن و سامت ، آنیس ، 2020. "سهام شدید و هزینه سرمایه ،" مجله بانکی و دارایی ، الزوایر ، جلد. 112 (ج).
4. Saad ، Mohsen & Samet ، Anis ، 2017. "نقدینگی و هزینه ضمنی سرمایه سهام ،" مجله بازارهای بین المللی مالی ، موسسات و پول ، الزوایر ، جلد. 51 (ج) ، صفحات 15-38.
5. Ulf Mohrmann & Jan Riepe & Ulrike Stefani ، 2013. "آیا حسابرسی های گسترده" اخبار خوب "هستند؟ درک بازار از هزینه های حسابرسی غیر طبیعی و افشای ارزش منصفاقتصاد ، دانشگاه کنستانز.
6. Mark Lang & Karl V. Lins & Mark Maffett ، 2012. "شفافیت ، نقدینگی و ارزیابی: شواهد بین المللی در مورد شفافیت بیشتر ،" مجله تحقیقات حسابداری ، ویلی بلکول ، جلد. 50 (3) ، صفحات 729-774 ، ژوئن.
7. Joachim Gassen & Hollis A. Skaife & David Veenman ، 2020. "نقص و اندازه گیری هماهنگی قیمت سهام ،" تحقیقات حسابداری معاصر ، جان ویلی و پسران ، جلد. 37 (1) ، صفحات 419-456 ، مارس.
8. Mousumi Bhattacharya & SHARAD NATH BHATTACHARYA & SUMIT KUMAR JHA ، 2022. "آیا عدم اعتبار متغیر زمان برای بازار سهام هند اهمیت دارد؟ شواهدی از داده های با فرکانس بالا ،" مجله مدیریت استرالیا ، دانشکده تجارت استرالیا ، جلد. 47 (2) ، صفحات 251-272 ، مه.
9. Tran ، Ly Thi Hai & Hoang ، Thao Thi Phuong & Tran ، Hoa Xuan ، 2018. "نقدینگی و ساختار مالکیت سهام در طول و بعد از بحران مالی جهانی 2008: شواهد تجربی از یک بازار در حال ظهور ،" بررسی بازارهای نوظهور ، Elesevier ، جلد. 37 (ج) ، صفحات 114-133.
10. Moshirian ، Fariborz & Qian ، Xiaolin & Wee ، Claudia Koon Ghee & Zhang ، Bohui ، 2017. "عوامل تعیین کننده و قیمت گذاری مشترکات نقدینگی در سراسر جهان ،" مجله بازارهای مالی ، الزوییر ، جلد. 33 (ج) ، صفحات 22-41.
11. Jutasompako ، Pearpilai & Lim ، Chu Yeong & Ranasinghe ، Tharindra & Ow Yong ، Kevin ، 2021. "تأثیر بازل سوم بر اختیار و به موقع بودن مقررات ضرر وام بانکها ،" مجله حسابداری و اقتصاد معاصر ، ElseVier ، جلد. 17 (2).
12. Craig W. Holden & Stacey Jacobsen & Avanidhar Subrahmanyam ، 2014. "تجزیه و تحلیل تجربی نقدینگی" ، مبانی و روندهای (R) در امور مالی ، اکنون ناشران ، جلد. 8 (4) ، صفحات 263-365 ، دسامبر.
13. جین ، جاستین Y. و ما ، مری L. Z.& Song ، Victor & Guo ، Mengyang ، 2021. "اتهامات وام بانکها و ریسک سطح کلان" ، مجله امور مالی رفتاری و تجربی ، Elsevier ، جلد. 32 (ج).
14. Díaz ، Antonio & Escribano ، ANA ، 2020. "اندازه گیری ابعاد چند جانبه نقدینگی در بازارهای مالی: یک بررسی ادبیات" ، تحقیقات در تجارت و دارایی بین المللی ، Elsevier ، جلد. 51 (ج).
15. Rui Ma & Hamish D. Anderson & Ben R. Marshall ، 2016. "نقدینگی بازار بین المللی سهام: بررسی" ، امور مالی مدیریتی ، انتشارات گروه زمرد ، جلد. 42 (2) ، صفحات 118-135 ، فوریه.
16. Aghanya ، Daniel & Agarwal ، Vineet & Poshakwale ، Sunil ، 2020. "بازار دستورالعمل ابزارهای مالی (MIFID) ، اطلاع رسانی و نقدینگی قیمت سهام ،" مجله بانکی و دارایی ، Elsevier ، جلد. 113 (ج).
17. برایان کلی و الکساندر لژونگقویست ، 2012. "آزمایش مدل های قیمت گذاری دارایی های نامتقارن-اطلاعات" ، بررسی مطالعات مالی ، جامعه مطالعات مالی ، جلد. 25 (5) ، صفحات 1366-1413.

• Kelly ، Bryan & Ljungqvist ، Alexander P. ، 2009. "آزمایش مدل های قیمت گذاری دارایی های نامتقارن-اطلاعات ،" مقالات بحث و گفتگو CEPR 7180 ، C. E. P. R. مقالات بحث

• Viet-dung Tran & M. Kabir Hassan & Reza Houston ، 2018. "رفتار تأمین وام از دست دادن وام اختیاری در صنعت بانکی ایالات متحده ،" مقالات کار NFI 2018-WP-01 ، دانشگاه ایالتی ایندیانا ، کالج تجارت اسکات ، موسسه مالی شبکه هابشر

اطلاعات بیشتر در مورد این مورد

کلید واژه ها

طبقه بندی ژل:

• G01 - اقتصاد مالی - - عمومی - - - بحران های مالی
• G21 - اقتصاد مالی - - موسسات و خدمات مالی - - - بانک ها ؛سایر موسسات سپرده گذاری ؛موسسات مالی خرد ؛واما
• G32 - اقتصاد مالی - - امور مالی و مدیریت شرکت - - - سیاست تأمین مالی ؛ریسک مالی و مدیریت ریسک ؛ساختار سرمایه و مالکیت ؛ارزش بنگاهها ؛حسن نیت
• M41 - مدیریت تجارت و اقتصاد تجاری ؛بازار یابی؛حسابداری ؛اقتصاد پرسنل - - حسابداری - - - حسابداری

آمار

اصلاحات

تمام مطالب موجود در این سایت توسط ناشران و نویسندگان مربوطه تهیه شده است. شما می توانید به اصلاح خطاها و حذفیات کمک کنید. هنگام درخواست تصحیح ، لطفاً دسته این مورد را ذکر کنید: repec: pal: jbkreg: v: 22: y: 2021: i: 2: d: 10. 1057_s41261-020-00130-4. به اطلاعات کلی در مورد نحوه اصلاح مطالب در repec مراجعه کنید.

برای سؤالات فنی در مورد این مورد ، یا برای اصلاح نویسندگان آن ، عنوان ، چکیده ، کتابشناختی یا اطلاعات بارگیری ، تماس با :. اطلاعات تماس عمومی ارائه دهنده: http://www.palgrave-jouals.com/.

اگر این مورد را تألیف کرده اید و هنوز در Repec ثبت نشده اید ، ما شما را تشویق می کنیم که این کار را در اینجا انجام دهید. این اجازه می دهد تا نمایه خود را به این مورد پیوند دهید. همچنین به شما امکان می دهد استناد های احتمالی را به این مورد بپذیرید که ما در مورد آن نامشخص هستیم.

اگر Citec یک مرجع کتابشناختی را تشخیص داد اما یک مورد را در repec به آن پیوند نداد ، می توانید به این فرم کمک کنید.

اگر از موارد گمشده ای که به این یکی گفته می شود اطلاع دارید ، می توانید با اضافه کردن منابع مربوطه به همان روش فوق ، برای هر مورد ارجاع ، به ما در ایجاد آن پیوندها کمک کنید. اگر شما یک نویسنده ثبت نام شده از این مورد هستید ، ممکن است بخواهید برگه "استناد" را در مشخصات سرویس Repec نویسنده خود بررسی کنید ، زیرا ممکن است برخی از استنادها در انتظار تأیید باشند.

برای سؤالات فنی در مورد این مورد ، یا برای اصلاح نویسندگان آن ، عنوان ، چکیده ، کتابشناختی یا اطلاعات بارگیری ، تماس با: Sonal Shukla یا Springer Nature انتزاعی و نمایه سازی (ایمیل موجود در زیر). اطلاعات تماس عمومی ارائه دهنده: http://www.palgrave-jouals.com/.

لطفاً توجه داشته باشید که اصلاحات ممکن است چند هفته طول بکشد تا از طریق خدمات مختلف repec فیلتر شود.